吉布森吉他 Could Emerge from Bankruptcy In Just a Few Weeks

吉布森吉他’s arduous bankruptcy could be coming to a close, according to negotiation details now emerging.

A few months ago, we first reported that 吉布森吉他 was 即将进入第11章破产。现在,看来吉布森(Gibson)可能还活着。

根据上周在特拉华州美国破产法院提交的文件,一项涉及多个债权人的广泛协议似乎已接近密封。如果这项复杂的交易得到了各方的认可,那么重组后的吉布森吉他将为人们带来另一种生活。

最新的文件是对工作协议的第四次修订,批准可能需要几天的时间。可以找到“第四次修订的第11章联合重组计划” 这里.

作为交易的一部分,黑石集团和飞利浦电子公司等主要债权人将接受减少未偿还贷款的偿还款。具体来说,黑石部门的GSO Capital Partners将获得3000万美元的收益,而飞利浦将接受5720万美元的收益。

当然,这两个支出都不代表所欠的全部金额。但是,这两个集团都可以从未来的上涨中受益,特别是如果重组后的吉布森设法在破产后发展壮大。这项安排的核心也是私募股权集团KKR,它将承担对该公司更大程度的控制。

如果签署,债务人吉布森将成为重组后的吉他公司吉布森。

被罢免的首席执行官兼前任所有者亨利·朱斯凯维奇(Henry Juszkiewicz)将在重组后的实体中担任重要职务。

具体来说,Juszkiewicz将休长假,并失去他在公司的大部分股权​​。

因此,吉布森将“将所有职责和职责转交给首席执行官”,由全新的首席重组官布莱恩·福克斯(Brian Fox)担任,他实际上是为周转专家阿尔瓦雷斯(Alvarez)工作的&s吉布森在新近重组的管理下,还将聘请其他外部顾问来补充福克斯的角色。

早些时候,债权人要求驱逐Juszkiewicz,后者拒绝让步。但是这种僵局显然已经结束。

此外,Juszkiewicz将从日本电子部门TEAC的预期出售中获得大幅减少的收益。此前,Juszkiewicz曾从预期的5,000万美元的价格中获得约150万美元。根据新计划,Juszkiewicz将获得约65万美元。

这里还有另一个关键人物:大卫·贝里曼(David Berryman),他也是破产前的主要所有者之一。在新计划中,Berryman和Juszkiewicz将合计拥有公司不到3.5%的股份。反过来,Juszkiewicz将不会在公司中扮演任何角色,除非公司特别要求他。

协议中的适用语言如下:

“支持负责人已同意起草《管理雇用和咨询协议》,以便(a)减少Juszkiewicz和Berryman先生根据此类协议收到的新认股权证行权后将收到的新普通股的总额从4.5%到3.45%; (b)根据该协议,Juszkiewicz先生将获得650,000美元而不是1,500,000美元的利润,否则与重组支持协议一致;”

听起来像是令人沮丧的责任剥离,尽管Juszkiewicz仍将获得全薪加福利。我们不确定这种混合是否有任何非竞争因素。

更新后的条款仍未获得批准,利益相关者仍有接下来的几周批准该计划。这是正在进行的谈判的第四次修订,尽管持续的更改表明协议正在接近。

您可以查看整个备案 这里.